Un fondo de inversión es un producto financiero que te permite participar en el mercado inmobiliario estadounidense sin tener que comprar, gestionar o financiar propiedades físicas.
Principales ventajas de un fondo de inversión
Rentabilidad: Los fondos de inversión inmobiliarios suelen pagar dividendos regulares a los inversores y ofrecen la posibilidad de obtener beneficios por la revalorización de las propiedades.
Diversificación: Los fondos de inversión inmobiliarios te permiten diversificar tu cartera de activos, ya que tienen una baja o negativa correlación con otras clases de activos.
Eficiencia fiscal: Los fondos de inversión inmobiliarios se benefician de numerosas ventajas fiscales, como la deducción de los costes de compra y mejora de las propiedades, la depreciación de los edificios y la posibilidad de diferir el pago de impuestos por las ganancias de capital.
Pasividad: Los fondos de inversión inmobiliarios se encargan de todo el proceso de selección, adquisición, mantenimiento y gestión de las propiedades, lo que te ahorra tiempo y trabajo.
Riesgos de la inversión inmobiliaria a través de un fondo de inversión
Liquidez: Los fondos de inversión inmobiliarios no son líquidos, es decir, no se pueden convertir fácilmente en efectivo. Vender una participación en un fondo de inversión inmobiliario es un proceso lento y complejo, que depende de la oferta y la demanda del mercado.
Volatilidad: Los fondos de inversión inmobiliarios están sujetos a las fluctuaciones del mercado, tanto por factores internos como externos. El valor de las propiedades puede variar según la ubicación, el estado, la demanda, la competencia, el ciclo económico, las regulaciones, los impuestos, etc.
Fiscalidad: Los fondos de inversión inmobiliarios se benefician de algunas ventajas fiscales, como la deducción de los costes de compra y mejora de las propiedades, la depreciación de los edificios y la posibilidad de diferir el pago de impuestos por las ganancias de capital.
Sin embargo, también tienen algunas desventajas, como la doble imposición (en el país de origen y en Estados Unidos), la retención en origen (un porcentaje del dividendo que se queda el gobierno estadounidense) y la obligación de presentar una declaración de impuestos en Estados Unidos.
Rendimiento: Los fondos de inversión inmobiliarios suelen pagar dividendos regulares a los inversores y ofrecen la posibilidad de obtener beneficios por la revalorización de las propiedades. Sin embargo, no hay garantía de que el rendimiento sea positivo o superior al de otras opciones de inversión. Además, hay que tener en cuenta los costes asociados a la inversión, como las comisiones, los gastos administrativos, los impuestos, etc.
¿Cómo minimizar los riesgos de la inversión?
- Informarse antes de invertir: Es importante conocer la política de inversión del fondo, los activos que lo componen, los costes y comisiones asociados, la rentabilidad histórica y las expectativas futuras.
- Analizar los cambios y cómo funciona el país donde se pretende invertir: El mercado inmobiliario puede verse afectado por factores económicos, políticos, sociales y regulatorios que pueden influir en el valor y la demanda de las propiedades.
- Diversificar la inversión: No conviene concentrar todo el capital en un solo fondo o en un solo tipo de activo inmobiliario. Lo ideal es repartir el dinero entre diferentes fondos, regiones, sectores y categorías de riesgo.
- Evaluar los resultados para tener una estrategia más sólida: Es conveniente revisar periódicamente el rendimiento del fondo, compararlo con otros similares y con los índices de referencia, y ajustar la inversión según las circunstancias del mercado y los objetivos personales.
- Aplicar herramientas para la gestión de riesgo: Existen instrumentos financieros que pueden ayudar a proteger el capital o aprovechar las oportunidades de mercado como: los derivados, las coberturas o los stop loss. Son sistemas con reglas automáticas que previenen que se generen pérdidas mayores.
Nosotros podemos asesorarte y guiarte para que hagas una inversión inmobiliaria correcta para ti. Contáctanos para informarte de nuestras propuestas de inversión y cómo podemos ayudarte.
